A fotovoltaikus ipar fordulóponthoz érkezett, és a felépülés küszöbön áll

A közelmúltban Kína gyakran adott ki politikát a fotovoltaikus ipar számára. A hazai részlegek többször is kifejezték nagy figyelmüket a fotovoltaikus ipar iránt. A keresleti és kínálati politikák fokozatos végrehajtása várható. A tengerentúli, nem európai és amerikai piacokon működő fotovoltaikus berendezések gyors növekedést mutattak. A Fed kamatcsökkentése várhatóan az európai és amerikai kereslet magas növekedési ütemének fenntartására ösztönzi majd, és a globális fotovoltaikus ipar továbbra is közép- és hosszú távú fellendülésben lesz. A rövid távú politikai iránymutatás és a piacorientált eszközök felgyorsíthatják a kínálati oldali elszámolás sebességét. Az iparágban a kereslet és a kínálat közötti eltérés várhatóan negyedévről negyedévre javulni fog, és az ipari láncban az árak és a profitok várhatóan visszatérnek az ésszerű szintre, új felfelé ívelő ciklust indítva ezzel.

A hazai legfelső szintű osztályok és iparági szövetségek ismételten kifejtették véleményüket, amelyek várhatóan iránymutatást adnak a fotovoltaikus kereslet és kínálat mintázatának javításában.

1) Kínálati oldal: A CPC Központi Bizottságának Politikai Hivatala azt javasolta, hogy megakadályozzák az „involúciós” ördögi versenyt. Az Országos Energiahivatal kijelentette, hogy indokolt irányítani a fotovoltaikus upstream kapacitás kiépítését és felszabadítását. A Fotovoltaikus Ipari Szövetség szimpóziumot szervezett, hogy megakadályozza az iparág „anti-involúcióját”, és kijelentette, hogy a fotovoltaikus alkatrészek költség alatti licitálása a gyanú szerint illegális, és várhatóan erősíti a kínálati oldali korlátokat.

2) Keresleti oldal: Hivatalosan kiadták az energiatörvényt, a Nemzeti Fejlesztési és Reformbizottság és további hat minisztérium és bizottság pedig kiadta az „Útmutató véleményeket a megújuló energiaforrások helyettesítésére irányuló intézkedések erőteljes végrehajtásáról”, amely várhatóan fellendíti a fotovoltaikus telepítés iránti keresletet. Európa és az Egyesült Államok kamatcsökkentési ciklusba kezdett, ami várhatóan a fotovoltaikus berendezéseket a magas növekedési ütem fenntartására fogja ösztönözni. Az Európán kívüli és az amerikai piacok továbbra is rendkívül virágzóak, erős kereslet mutatkozik Indiában, Brazíliában, a Közel-Keleten és más helyeken. A becslések szerint a globális fotovoltaikus berendezések száma 520/600 GW-tal fog növekedni 24-25-ban, ami 27%/+15%-os növekedést jelent az előző évhez képest.

A fotovoltaikus ipari lánc ára 24 éve folyamatosan csökken, ami áttörte néhány vezető vállalkozás készpénzköltségét, és az iparág profitszintje a legalsó tartományban van. A fotovoltaikus ipar nettó eredménye a harmadik negyedévben havi összevetésben javult, elsősorban az árak mélypontja miatt, amely csökkentette a készletek értékvesztését havi szinten.

A szakpolitikai iránymutatás korlátozza az alsó kategóriás termelési kapacitások bővítését, és a vállalkozások finanszírozási csatornái is korlátozottak. A beruházási kiadások továbbra is csökkentek. Számos új gyártókapacitás bejelentette a termelés leállítását vagy elhalasztását. A különböző kapcsolatok működési aránya tovább csökken, a vállalkozások továbbra is működési nehézségekkel szembesülnek, csődbe mennek, átszerveznek.

Az indítási és leállási költségek, az ipar szerkezete, a költséggörbék stb. szempontjából a szilícium anyagok, akkumulátorok és üvegcsatlakozók lehetnek az elsők, amelyek kapacitásháttérrel rendelkeznek. Egyes vezető vállalatok várhatóan a 25. év első felében kivonják kapacitásukat ("Photovoltaic Global Tour China: Supply and Demand Balance, When to Clear") szeptember 28-án, 24-én jelent meg), és a kínálati oldali reform várhatóan ösztönözni fogja. az ipar felgyorsítása érdekében.

1) Szemcsés szilícium: A költségelőny nyilvánvaló, és a termék minősége folyamatosan javul. A kedvezményes villamosenergia-árak különböző helyeken történő törlésének hátterében a szemcsés szilícium jelentős gazdaságossági tulajdonságokkal rendelkezik, és a downstream elismertsége tovább növekszik.

2) Akkumulátor: A TOPCon az iparág fő áramvonalává vált, és az olyan technológiák, mint a 0BB/stacked grid, elősegítik a hatékonyság folyamatos javulását;

A HJT költségcsökkentési intézkedéseket vezetett be, mint például a 0BB és az ezüsttel bevont réz, és jövedelmezőségét továbbra is optimalizálják;

BC tömegtermelés hatékonysága továbbra is áttört, és az iparosodás várhatóan felgyorsul; a perovskit GW-szintű gyártósor várhatóan elindul.

3) Amerikai piac: Az Egyesült Államokban helyi termelési kapacitással és csatornaelőnyökkel rendelkező vállalatok várhatóan magas prémium osztalékban részesülnek az Egyesült Államok piacán, és az IRA-támogatással kombinálva várhatóan növelik az általános haszonkulcs szintjét.

A kínálati oldali politika végrehajtása továbbra is folytatódik, ami várhatóan az iparági lánc árának stabilizálódását és növekedését eredményezi. Amióta a Fotovoltaikus Ipari Szövetség bejelentette, hogy az integrált alkatrészek adót tartalmazó gyártási költsége 0,68 RMB/W, a vezető alkatrészgyártó cégek jegyzései emelkedtek, és az energiacsoportok is ellenálltak az ár alatti árajánlatoknak. A másod- és harmadszintű vállalatok a megrendelések csökkenésével nézhetnek szembe, ami várhatóan felgyorsítja a kínálati oldali elszámolás sebességét. A kereslet és a kínálat közötti eltérés az iparágban várhatóan negyedévről negyedévre javulni fog, és az iparági lánc árai és nyereségei várhatóan visszatérnek egy ésszerű szintre, új felfelé ívelő ciklust indítva ezzel.